داو جونز (جیا): چیست و چگونه کار می کند

اگرچه چندین شاخص عمده سهام وجود دارد اما داو جونز شاخصی است که مدتهاست مترادف با بازار سهام ایالات متحده است.

حداکثر 400 تن / زمینه منتشر نشده از طریق گتی ایماژ

چه دی جیا معنی?

جیا مخفف میانگین صنعتی داو جونز است که معمولا به عنوان شاخص داو جونز شناخته می شود. همانگونه که از نام, هدف اصلی از دی جیا است برای پیگیری و منعکس کننده عملکرد متوسط صنایع عمده ایالات متحده.

داو جونز است?

میانگین صنعتی داو جونز (دی جی), همچنین به عنوان شناخته شده داو جونز, داو 30, یا دی جیا, اندازه گیری قیمت وزن 30 ایالات متحده است. شاخص داو جونز در سال 1896 توسط چارلز داو و ادوارد جونز ایجاد شد.

چگونه بسیاری از سهام در داو جونز?

در میانگین صنعتی داو جونز 30 سهام بلو چیپ وجود دارد که از این رو نام مستعار داو 30 است.

لیست سهام داو جونز بر اساس وزن از 9 فوریه 2022 طبقه بندی شده است:

1. گروه سلامت یونایتد
2. گلدمن ساکس (جی اس)
3. خانه انبار (اچ دی)
4. مایکروسافت
5. مک دونالد (مک دی)
6. ای میل:
7. ویزا (پنجم)
8. نمایندگی فروش
9. بویینگ (کارشناسی)
10. کاترپیلار شرکت. (گربه)
11. هانیول (محترم)
12. امریکن اکسپرس
13. شرکت اپل. درام
14. شرکت های مسافرتی
15. جانسون و جانسون (جان جی جی) (J)) [ - ] joh [ - ] joh & J]
16. 3 متر (میلی متر)
17. پراکتر & گمبل شرکت (صفحه)
18. جی پی مورگان چیس (جی پی ام)
19. نایک, شرکت. درام
20. شرکت والت دیزنی (دیس)
21. والمارت
22. ایبوک ریدر
23. شرکت شورون
24. مرک & شرکت. درام
25. شرکت کوکاکولا
26. داو شرکت. درام
27. سیستم های سیسکو
28. ارتباطات ورایزون
29. اتحاد والگرینز بوتز
30. اینتل

رکورد فعلی برای داو جونز

داو جونز و سایر شاخص های عمده بازار سهام در ماه ها و سال های اخیر رکورد های متعددی را به ثبت رسانده اند. از 31 ژانویه 2022 رکورد داو جونز برای بسته شدن قیمت ها 36799.65 بود و در 4 ژانویه 2022 ثبت شد.

مهم: داو جونز یک معیار عملکرد است و ارزش اساسی را منعکس نمی کند یا سیگنال های خرید/فروش را نشان نمی دهد. مثلا, یک رکورد بالا برای داو جونز, و یا یک رکورد بالا برای هر شاخص سهام دیگر, نشان نمی دهد که قیمت سهام در مجموع بالاتر به رهبری, و نه نشانی از یک علامت بالا برای داو نشان می دهد که سهام گران هستند.

چگونه داو جونز محاسبه شده است?

داو جونز با اضافه کردن قیمت های فعلی 30 سهام است که شاخص را تشکیل می دهند و سپس تقسیم که مقدار کل توسط تعدادی به نام "مقسوم علیه داو محاسبه می شود."این تقسیم کننده به طور مداوم برای حفظ یکپارچگی شاخص اصلاح می شود و تغییرات ناشی از عوامل مختلف مانند سود سهام و تقسیم سهام را تنظیم می کند.

جوانب مثبت و منفی داو جونز

شاخص داو جونز مزایایی را برای بسیاری از ذینفعان مختلف مرتبط با دنیای مالی و بازارهای سرمایه فراهم می کند. اما برخی از اشکالات و محدودیت های داو نیز وجود دارد که باید بدانید.

جوانب مثبت داو جونز

• معیار عملکرد مناسب: داو جونز راهی ساده برای پیگیری عملکرد و اندازه گیری سلامت عمومی بازار سهام ایالات متحده فراهم می کند.
• تجزیه و تحلیل داده های تاریخی می تواند به سرمایه گذاران کمک کند تا در مورد سرمایه گذاری در سهام به ویژه برای افق های زمانی بلند مدت تصمیم گیری کنند. داو جونز بیش از 120 سال است که وجود دارد و می تواند زمینه های تاریخی گسترده ای را فراهم کند.

منفی های داو جونز

• فقط روی شرکتهای بزرگ تمرکز دارد: چون داو جونز فقط شرکتهای بزرگ بلو تراشه را پوشش میدهد نتواند کل بازار سهام ایالات متحده را که شامل سهام کوچک و متوسط است نیز تسخیر کند.
• تعداد محدودی از سهام و بخش ها را ردیابی می کند: داو فقط 30 سهام ایالات متحده را ردیابی می کند و تمام بخش های اقتصاد را پوشش نمی دهد. به عنوان مثال دی جیا 9 بخش را پوشش می دهد اما شامل بخش های حمل و نقل یا تاسیسات نمی شود.
• قیمت-وزن می تواند گمراه کننده: از داو جونز یک شاخص قیمت وزن, سهام با بالاترین قیمت باید بیشترین تاثیر را در حرکت شاخص, حتی اگر سهام با قیمت پایین تر بزرگتر و یا بیشتر با نفوذ در بازار.

نکته: بسیاری از سرمایه گذاران و مدیران پول ترجیح می دهند از شاخص اس اند پی 500 به عنوان معیاری برای بازار سهام ایالات متحده استفاده کنند زیرا سهام بزرگترین 500 سهام ایالات متحده را پوشش می دهد که با سرمایه گذاری بازار اندازه گیری می شود. داو جونز فقط 30 سهام را پوشش می دهد.

داو جونز در مقابل نزدک و ص&ص 500

شاخص های عمده بازار هستند داو جونز (دی جی), نزدک (جربان.و اس&پ 500 (اس 500). در حالی که برخی از شباهت ها و همپوشانی در میان سه شاخص وجود دارد, هر یک از بخش های مختلف از بازار سهام ایالات متحده را پوشش می دهد. برای سرمایه گذاران مهم است که این شباهت ها و تفاوت ها را درک کنند.

در اینجا چیزی است که باید در مورد داو جونز در مقابل نزدک و اس اند پ 500 بدانید:

• ترکیب بندی: نزدیک ترین شباهت سه شاخص قرار گرفتن در معرض سهام ایالات متحده است. داو جونز 100% سهام شرکت ایالات متحده است; بازدید کنندگان&پ 500 99% سهام ایالات متحده است; و نزدک متشکل از حدود 95% شرکت های ایالات متحده.
• قرار گرفتن در معرض بخش: داو جونز 9 بخش از 11 بخش در اقتصاد ایالات متحده را پوشش می دهد. اس اند پی 500 و نزدک هر دو 11 بخش را پوشش می دهند اما نزدک به شدت با بخش فناوری که حدود 40 درصد شاخص است وزن دارد.
• تعداد سهام: داو جونز از 30 سهم تشکیل شده است در حالی که اس اند پی 500 حدود 500 سهم را پوشش می دهد و شاخص نزدک بیش از 3000 سهم را دنبال می کند.
• روششناسی توزین: داو یک شاخص وزنی قیمتی است در حالی که اس اند پی 500 و نزدک هر دو شاخص وزنی بازار هستند.
• بسیاری از غول های فناوری مانند الفبای گوگل و فیسبوک و تسلا اجزای اصلی اس اند پی 500 و نزدک هستند but اما بخشی از داو جونز نیستند.

نحوه سرمایه گذاری در شاخص داو جونز

شما نمی توانید به طور مستقیم در داو جونز سرمایه گذاری کنید اما سرمایه گذاران می توانند یک صندوق مبادله ای را خریداری کنند. این صندوق معامله شده در بورس تلاش می کند تا عملکرد داو جونز را قبل از هزینه ها ردیابی کند.

مهم: شاخص داو جونز فقط از 30 سهام بزرگ ایالات متحده تشکیل شده است.بنابراین, از دیدگاه سرمایه گذاری, این شاخص فاقد تنوع است زیرا سهام غیر ایالات متحده را پوشش نمی دهد, و همچنین سهام کوچک یا متوسط را پوشش نمی دهد.