راهنمای از دست دادن را متوقف کنید - نحوه استفاده از ضررهای توقف

برای تبدیل شدن به یک معامله گر موفق طولانی مدت ، این مهم است که ریسک خود را کنترل کنید. بسیاری از کسانی هستند که تجارت خود را با موقعیت های بسیار بزرگ شروع می کنند و در نهایت تمام سرمایه خود را از دست می دهند.

یکی از مؤثرترین راه های کنترل ریسک استفاده از ضرر توقف است. با از دست دادن توقف ، شما همیشه می دانید که در هر تجارت چه چیزی را به خطر می اندازید و با استفاده از این دانش می توانید اندازه موقعیت خود را تنظیم کنید تا هرگز خطر زیادی داشته باشید!

ضرر توقف نظمی است که هنگام رسیدن به حداکثر ضرر مجاز در آن موقعیت ، تمام موقعیت ها را در یک تجارت انحلال می کند. سطح از دست دادن توقف باید با نوع بازار و ویژگی های موجود در ذهن تنظیم شود. به عنوان مثال ، یک بازار بی ثبات نیاز به ضرر گسترده تر و برعکس دارد.

در این راهنمای کامل برای متوقف کردن ضررها ، ما خواهیم دید که از دست دادن توقف چیست و چگونه باید از آن استفاده کنید. و علاوه بر آن ، ما پوشش خواهیم داد:

• چگونه بدانید که چقدر باید خطر کنید
• انواع مختلف ضرر توقف
• انواع مختلف سفارش از دست دادن توقف

ما مواد زیادی برای پوشش دادن داریم ، اما قبل از شروع ، خوب است که نشان دهیم چرا کنترل خطر و استفاده از ضرر توقف بسیار مهم است!

اهمیت از دست دادن توقف

تصور کنید که شما یک استراتژی تجاری دارید که از نظر تاریخی دارای 10 معاملات باخت بوده است. این کاملاً طبیعی است و بسیار محتمل است که در آینده یک خط حتی طولانی تر را تجربه کنید!

این استراتژی فقط در هنگام برخورد با ضرر متوقف می شود ، یا پس از برخورد با هدف سود ، از تجارت خارج می شود. به عبارت دیگر ، تجارت از دست دادن همیشه به این معنی است که از دست دادن توقف شما ضربه می زند.

حال ، بیایید بگوییم که ما سه معامله گر داریم که ضرر توقف خود را متفاوت تنظیم می کنند.

از دست دادن

Trader 1 ضرر توقف خود را 2 ٪ از مانده حساب اولیه خود را تعیین می کند

Trader 2 ضرر توقف را 6 ٪ تعیین می کند

و Trader 3 تصمیم می گیرد تا 10 ٪ تمام شود

اکنون فرض کنید که ما 10 معاملات باخت متوالی را مانند Backtest دریافت می کنیم. این همان اتفاقی است که برای معامله گران فوق می افتد:

معامله گر 1 20 ٪ کاهش می یابد.

معامله گر 2 60 ٪ کاهش یافته است

معامله گر 3 کاملاً از بین رفته است

از میان این سه ، معامله گر 1 تنها کسی بود که ناخوشایند بیرون آمد. در حالی که Trader 2 سرمایه کافی برای ادامه تجارت داشت ، سرمایه وی از بین رفت و بازده بسیار قابل توجهی از 150 ٪ برای بازگشت به Breakeven خواهد بود!

یکی از سخت ترین کارها در تجارت ، ایجاد تعادل بین ریسک و بازگشت است. اگر بیش از حد خطر کنید ، به زودی از بین می روید. از طرف دیگر ، اگر ریسک خیلی کمتری داشته باشید ، بازده شما رنج می برد!

نتیجه

شما همیشه باید از خطرات آگاه باشید و با دقت انتخاب کنید که کجا می توانید توقف های خود را قرار دهید.

شما گاهی اوقات در مورد معامله گران می شنوید که ادعا می کنند سالانه چند صد درصد بازپرداخت می کنند. در بسیاری از موارد ، این نتیجه ریسک بیش از حد است! اگر قرار بود چند سال بعد به همان معامله گر برگردید ، بیشتر سرمایه خود را از دست می دادند. موقعیت بی پروا اندازه بازده را بزرگ می کند. بلکه شما را در معرض خطر از دست دادن همه آن قرار دهید!

چه چیزی بر میزان ضرر توقف تأثیر می گذارد؟

همانطور که احتمالاً درک کرده اید ، استفاده از ضرر توقف در معاملات شما برای کاهش ریسک و اطمینان از اینکه در بازی هستید برای سود نه تنها امروز بلکه فردا نیز بسیار مهم است.

بعداً در مقاله ، ما چند روش مختلف برای محاسبه از کجا می توانیم از دست دادن توقف استفاده کنیم. با این حال ، اکنون فکر کردم که ما نگاه دقیق تری به پارامترهایی خواهیم داشت که بر سطح ریسک شما تأثیر می گذارد ، و متعاقباً تصمیم می گیریم که چقدر در تجارت ریسک می کنید.

این سه عامل است که شما باید در هنگام متوقف کردن ضرر و زیان با آنها بازی کنید و با آنها بازی کنید:

• فاصله تا از دست دادن توقف
• اندازه موقعیت شما
• آیا در حاشیه تجارت می کنید؟

فاصله برای توقف

فاصله از دست دادن توقف کاملاً بدیهی است که چقدر خطر می کنید. اگر از دست دادن توقف دورتر از ورودی قرار گیرد ، مبلغی که می توانید از دست بدهید نیز افزایش می یابد. برای برخی از انواع استراتژی های معاملاتی مانند استراتژی های معناداری ، متوجه خواهید شد که به یک ضرر توقف بسیار بزرگ نیاز دارید. ما بعداً در مقاله به ضرر و زیان متوقف خواهیم کرد و میانگین استراتژی های برگشت پذیر است!

اندازه موقعیت

برای اطمینان از اینکه شما حتی با فاصله زیاد از دست دادن توقف ، بیش از حد ریسک نمی کنید ، باید بر این اساس اندازه را موقعیت کنید. به عنوان مثال ، بگذارید بگوییم که شما در این شرایط هستید.

• شما می خواهید برای هر تجارت حداکثر 1000 دلار ریسک کنید
• شما وارد یک تجارت در سهام می شوید که 100 دلار قیمت دارد. شما ضرر توقف خود را با 80 دلار تعیین کرده اید ، به این معنی که برای هر سهم 20 دلار خطر دارید.

برای ریسک بیش از 1000 دلار در این تجارت ، شما باید محاسبه زیر را انجام دهید تا بدانید چه تعداد سهام می توانید خریداری کنید:

خطر/ریسک مجاز به هر سهم = تعداد سهام برای خرید

اگر ارقام را از مثال در محاسبه بالا قرار دهیم ، نشان می دهد که می توانیم 50 سهام خریداری کنیم و هنوز هم بیش از 1000 دلار خطر نداریم.

به طور کلی ، شما نباید بیش از 2 ٪ سرمایه خود را در هر تجارت ریسک کنید. به عبارت دیگر ، اگر می خواهید در هر تجارت 1000 دلار ریسک کنید ، باید با سرمایه ای کمتر از 50000 دلار شروع کنید.

محاسبه مبلغ ضرر توقف هنگام تجارت در حاشیه

روش های مختلفی وجود دارد که می توانید در حاشیه بازار تجارت کنید. این دو متداول این است که یا معامله ای را که دارای اهرم های داخلی مانند آینده است ، یا با وام دادن پول از کارگزار ، سهام خود را در حاشیه خریداری کنید.

آینده

محاسبه ضرر توقف برای قراردادهای حاشیه مانند آینده کمی متفاوت از نحوه انجام این کار با سهام است. این مربوط به این است که این قراردادها دارای اهرم داخلی هستند و این امر نیاز به دانستن ارزش هر نقطه و تیک در بازار را ایجاد می کند.

یک تیک کوچکترین افزایشی است که در آن یک امنیت می تواند حرکت کند و چندین کنه یک امتیاز را تشکیل می دهد. به عنوان مثال ، قرارداد آتی S& P500 E-Mini دارای ارزش تیک 12،5 دلار است و یک امتیاز از 4 کنه تشکیل شده است. بنابراین ، مقدار نقطه 50 دلار است.

حال ، در صورتی که بخواهیم این قرارداد را در ساعت 1340. 00 بخریم و از دست دادن توقف در ساعت 1320. 00 فاصله بگیریم ، از ورود به توقف فاصله 20 امتیاز خواهیم داشت. با دانستن اینکه یک امتیاز 50 دلار ارزش دارد ، ما 50 دلار*20 = 1000 دلار را به خطر می اندازیم.

سهام در حاشیه

هنگام استفاده از اهرم ، این بدان معنی است که شما فراتر از سرمایه سرمایه گذاری شده خود به موقعیت خود اضافه می کنید. برای محاسبه میزان خطر شما ، باید بدانید که موقعیت شما به طور کلی چقدر بزرگ است. این به طور معمول با وقتی که بدون حاشیه تجارت می کنید فرقی نمی کند. کافی است فاصله را تا از دست دادن توقف محاسبه شده توسط تعداد سهام خریداری شده از جمله کالاهایی که در حاشیه خریداری شده اند ، فاصله بگیرید!

چگونه محاسبه کنیم چقدر خطر - اندازه موقعیت

قبل از اینکه به انواع مختلفی از ضررهای توقف بپردازیم ، ما به چند روش مختلف برای تعیین میزان حاضر به ریسک هر تجارت خواهیم پرداخت.

نکته مهم این است که این محاسبه ترجیحاً نباید در جایی که شما از دست دادن توقف در نمودار قرار می دهید ، تأثیر بگذارد. درعوض ، باید شما را در چند سهام یا قراردادی که در آن تجارت خریداری می کنید راهنمایی کند.

این مربوط به این واقعیت است که قرار دادن از دست دادن توقف می تواند تأثیر زیادی در عملکرد استراتژی داشته باشد. به عنوان مثال ، اگر از دست دادن توقف خیلی محکم باشد ، قبل از اینکه به بازار فرصتی برای توسعه در جهت خود داده اید ، تمام وقت متوقف می شوید.

در اینجا ما چند روش را پوشش می دهیم که می توانید تصمیم بگیرید که در هر تجارت چقدر ریسک کنید. اگر تازه وارد تجارت هستید ، توصیه می کنیم فقط روی دو مورد اول تمرکز کنید ، زیرا آنها ساده هستند و تمایل به کار بسیار خوب دارند!

1. مبلغ دلار ثابت

از دست دادن توقف دلار ثابت ساده ترین روش ها است و در بین معامله گران بسیار مورد استفاده قرار می گیرد. شما فقط یک مبلغ دلار را انتخاب می کنید که مایل به از دست دادن آن هستید ، که ترجیحاً بیش از 2 ٪ از ارزش حساب شما نیست.

به عنوان مثال ، اگر مانده حساب 100000 دلار دارید و می خواهید بیش از 2 ٪ برای هر تجارت ریسک کنید ، ریسک مجاز شما 2000 دلار می شود.

2. مقدار درصد ثابت

مقدار درصد ثابت یکی دیگر از روشهای بسیار ساده و در عین حال قدرتمند است. به جای انتخاب مبلغ دلار ، ریسک خود را به عنوان درصدی از سرمایه فعلی خود تعیین می کنید. این روش می تواند کاملاً شبیه به رویکرد دلار ثابت باشد زیرا دومی نیز اغلب به عنوان درصد از کل سرمایه بدست می آید.

با این حال ، همانطور که ما تصمیم می گیریم آن را تعریف کنیم ، روش درصد ثابت یک تفاوت عمده دارد. این بدان معناست که ممکن است با نوسانات سرمایه تجاری خود به طور مداوم ریسک کنید. به عنوان مثال ، هنگامی که حساب 20 ٪ کاهش یافته است ، درصد سهم حساب مورد نظر شما نیز 20 ٪ کوچکتر خواهد بود و از طرف دیگر. با رویکرد دلار ، ما مبلغ دلار را ثابت نگه می داریم و برای استهلاک سرمایه در طول کاهش هزینه نمی کنیم.

این ویژگی از رویکرد درصد ثابت ، دو پیامدهای اساسی دارد:

1. این امکان را برای ترکیب ثابت فراهم می کند ، زیرا مقدار دلار در دسترس برای افزایش خطر با سبد سهام ، به تدریج به شما امکان می دهد اندازه موقعیت را افزایش دهید.
2. این خطر ورشکستگی را کاهش می دهد ، زیرا مبلغ دلار در معرض خطر نیز با یک سبد کوچک شدن کاهش می یابد. به عبارت دیگر ، شبیه رویکرد ضد مارتینگال است که به زودی پوشانده می شود.

هر دوی اینها ممکن است در ابتدا بسیار مثبت به نظر برسند ، اما بدون مشکل به وجود نمی آیند.

یکی از مهمترین نگرانی های ما با آن این ایده است که شما باید هنگام حرکت به سمت خود ، اندازه موقعیت خود را کاهش دهید. از آنجا که ما بسیار مراقب هستیم که چقدر خطر می کنیم ، می دانیم که در نهایت پایان کار ما پایان خواهد یافت. به همین ترتیب ، ما می خواهیم از بهبودی کامل استفاده کنیم و در آن مرحله به طور کامل سرمایه گذاری کنیم. با یک رویکرد درصد ثابت ، این مورد اتفاق نمی افتد ، زیرا ما دائماً مبلغ دلار را در معرض خطر قرار داده ایم که به سمت فروپاشی فرو می رویم.

معیار 3. kelly

معیار کلی یک فرمول اندازه گیری موقعیتی تا حدودی پیشرفته تر است که درصد سرمایه شما را که باید در یک تجارت استفاده شود ، تولید می کند. بر خلاف دو روش قبلی ، معیار کلی نیز ویژگی های استراتژی تجارت را در نظر می گیرد.

این فرمول است:

معیار کلی

برای استفاده از فرمول کلی، باید یک استراتژی معاملاتی دارای بک تست و تایید شده داشته باشید.

اگر می‌خواهید درباره بک‌آزمایش اطلاعات بیشتری کسب کنید، به راهنمای معاملات الگوریتمی ما نگاهی بیندازید، جایی که به شما نشان می‌دهیم چگونه باید یک استراتژی را آزمایش کنید.

4. مارتینگل

روش مارتینگل برای اندازه‌گیری موقعیت یکی از خطرناک‌ترین روش‌هایی است که می‌توانید از آن استفاده کنید. با وجود آن، استفاده از مارتینگل در معاملات می تواند اطمینان حاصل کند که همه معاملات شما سودآور هستند. بنابراین، چگونه کار می کند؟

خوب، استراتژی مارتینگل بر اصل بازگشت میانگین متکی است، که دیکته می کند که رویدادهای کمتر احتمالی در نهایت با رویدادهای محتمل تر دنبال شوند. هنگامی که برای تجارت اعمال می شود، قوانین دقیق عبارتند از:

هر بار که باختید، اندازه موقعیت خود را دو برابر کنید.

هر بار که برنده شدید، اندازه موقعیت را نصف کنید

به عبارت دیگر، با افزودن مداوم به موقعیت‌های خود در هنگام تجربه ضرر، میانگین قیمت ورودی خود را کاهش می‌دهیم. ایده اصلی این است که در نهایت برنده ای وجود خواهد داشت که تمام ضررهای قبلی را جبران کند.

به عبارت دیگر، ما یک موقعیت را قبل از کسب سود نمی بندیم و عملاً کل مفهوم توقف ضرر را دست نخورده می گذاریم.

در حالی که این ایده که یک معامله بازنده در نهایت با یک معامله برنده دنبال می شود درست است، رشد تصاعدی زیان در طول دوره باخت در نهایت منجر به ورشکستگی خواهد شد!

5. ضد مارتینگل

همانطور که از نام آن پیداست، روش ضد مارتینگل برعکس روش مارتینگل است. به جای اضافه کردن اندازه به معاملات بازنده، به معاملات برنده اضافه می کنیم و معاملات بازنده را به نصف کاهش می دهیم. بنابراین قوانین تبدیل می شوند:

هر بار که برنده شدید، اندازه موقعیت خود را دو برابر کنید.

هر بار که باختید، اندازه پوزیشن را نصف کنید

رویکرد ضد مارتینگل بهتر از مارتینگل است به این معنا که ریسک را با کاهش موقعیت‌ها به نصف بعد از هر باخت محدود می‌کند. با این حال، این و این واقعیت که اندازه موقعیت پس از هر معامله برنده دو برابر می شود، دو تأثیر دارد:

1. از آنجایی که شما اندازه موقعیت را برای هر معامله برنده افزایش می دهید، هنگامی که یک معامله بازنده دریافت می کنید، این پتانسیل را دارد که تمام سودهایی را که تاکنون به دست آورده اید جبران کند.
2. اگر اتفاقاً چندین معامله باخت را پشت سر هم تجربه کنید، پس از پایان دوره باخت، اندازه موقعیت شما بسیار کوچک خواهد بود. بنابراین شما سود بسیار کمی از بازار جهش خواهید داشت.

به عبارت دیگر، یک رویکرد کاملاً ضد مارتینگل نیز احتمالاً بهترین انتخاب نیست!

کدام را باید انتخاب کنید؟

قابل درک است که همه گزینه هایی که ارائه کرده ایم ممکن است باعث سردرگمی در مورد اینکه چه رویکردی باید داشته باشید. با این حال، بهترین کار این است که مسائل را بیش از حد لازم پیچیده نکنید. به این ترتیب، توصیه می کنیم یکی از دو روش ارائه شده در ابتدا را انتخاب کنید. آن ها بودند:

1. تنظیم استاپ ضرر به عنوان یک ارزش دلاری ثابت. ترجیحاً این مقدار بیش از 2٪ از کل ارزش حساب شما نباشد.
2. حد ضرر را طوری تنظیم کنید که هرگز بیش از 2% از کل ارزش حساب را در معرض خطر قرار ندهید. برخلاف روش اول، مبلغی که ریسک می‌کنید دائماً با مانده حساب جاری در نوسان است.

ما خودمان به ندرت چیزهای فراتر از این دو روش را پیچیده می کنیم و مطمئن هستیم که متوجه خواهید شد که برای شما نیز به خوبی جواب می دهد!

انواع مختلف توقف ضرر

در حالی که محاسبه مقداری که مایلیم حداکثر ریسک کنیم مهم است، همچنین باید بدانیم که حد ضرر را کجا قرار دهیم. حتی اگر بتوانیم 1000 دلار در یک معامله ریسک کنیم، برای اینکه بدانیم چند سهم یا قرارداد می‌توانیم بخریم، باید بدانیم استاپ ضرر باید کجا قرار گیرد. به این ترتیب می توانیم ریسک هر سهم/قرارداد را محاسبه کنیم و اندازه موقعیت بهینه را برای آن معامله پیدا کنیم!

اهمیت انتخاب سطح مناسب توقف ضرر

قرار گرفتن سطح توقف ضرر و فاصله آن تا ورودی برای استفاده کامل از استراتژی معاملاتی بسیار مهم است. اگر از یک توقف خیلی محکم استفاده کنید، ممکن است اغلب از معامله خارج شوید، که می تواند بر عملکرد آن استراتژی تأثیر منفی بگذارد.

این گرایشی است که با استراتژی های زیادی خواهید دید. گاهی اوقات استاپ ضرر مورد نیاز حتی می‌تواند تجارت استراتژی را غیرممکن کند زیرا بسیار بزرگ است. این معمولاً در مورد استراتژی‌های بازگشت متوسط است که به توقف‌های بسیار بزرگ نیاز دارند. به طور کلی، استراتژی‌های بازگشت میانگین واقعاً می‌توان گفت در مورد توقف ضررها یک مورد خاص هستند و به همین دلیل است که در بخش جداگانه‌ای از مقاله به این موضوع می‌پردازیم!

با این حال، استراتژی‌های معاملاتی نیز وجود دارد که اگر ضررها را به شدت محدود نکنید، ممکن است اصلاً کارساز نباشند. همه چیز واقعاً به نوع استراتژی معاملاتی مربوط می شود و شما باید دائماً آزمایش کنید که چه چیزی برای تجارت شما مناسب است!

انواع Stop Loss ساده VS Complex

از روش هایی که می خواهیم پوشش دهیم، برخی ممکن است بهتر از بقیه به نظر برسند. به عنوان مثال، استفاده از یک توقف ضرر که با سطوح نوسان فعلی سازگار است، کاملا وسوسه انگیز است، زیرا ممکن است عملکرد بهتری را نوید دهد.

با این حال ، در حالی که بعضی اوقات راه حل های پیچیده تر کار می کنند ، تعجب خواهید کرد که چند بار برعکس درست است. در حرفه تجاری خود بارها متوجه خواهید شد که ایده های تئوریک صدا همانطور که انتظار می رفت کار نمی کنند. بازار مانند آنچه انجام می دهد رفتار می کند بدون توجه به اینکه شما فکر می کنید باید!

بنابراین می توان خوب بود که روشهای مختلفی را برای تعیین اینکه کجا می توان از دست دادن توقف را تعیین کرد ، و از روش های ساده استفاده نکنید! بیایید به آن برسیم!

1. توقف دلار

توقف دلار ساده ترین روشهای موجود در این راهنما است. شما به سادگی حداکثر مبلغ دلار را که مایل به ریسک هر سهم در آن تجارت هستید تعیین کنید ، و اگر بازار به زیر آن مبلغ پیش رود ، متوقف می شوید!

اکنون ممکن است فکر کنید که این همان روشی است که ما برای تعیین میزان ریسک کردن در تجارت استفاده کردیم. خوب ، اینطور نیست! در اینجا ما از دلار برای اندازه گیری فاصله مناسب از ضرر توقف تا ورودی استفاده می کنیم. این مبلغ پس از آن نباید از حداکثر ریسک مجاز دلار ما تجاوز کند و بر اساس هر قرارداد/سهم محاسبه می شود.

به عنوان مثال ، ما ممکن است تصمیم بگیریم که از یک توقف دلار به 20 دلار استفاده کنیم. در این حالت ، ما همیشه 20 دلار توقف را از ورودی دور خواهیم کرد.

از دست دادن دلار

ما هنگام تجارت معاملات آتی از توقف دلار استفاده می کنیم. با این حال ، آنها به هیچ وجه مناسب نیستند که شما نیاز به ضرر یک مرحله ای در چندین بازار داشته باشید ، مانند وقتی که یک سبد اوراق بهادار را تجارت می کنید.

این امر به این دلیل است که سهام با قیمت های مختلف تجارت می کند. به عنوان مثال ، مسافت 1 دلار ممکن است برای استفاده از سهام 10 دلار مناسب باشد ، در حالی که در سهام دیگری که 1000 دلار معامله می شود بسیار کوچک خواهد بود. برای حل این مسئله ، شما باید به…

2. درصد متوقف می شود

توقف درصد به راه حل این مسئله تبدیل می شود. به جای استفاده از مبلغ دلار ثابت ، شما به سادگی ضرر توقف را در درصد مشخصی از قیمت فعلی به دور از ورودی قرار می دهید. از آنجا که سطح توقف اکنون با قیمتی که امنیت در آن تجارت می کند تغییر می کند ، انعطاف پذیر می شود و می تواند در بسیاری از سهام که با قیمت های مختلف تجارت می کنند استفاده شود.

به عنوان مثال ، 5 ٪ ضرر متوقف شده در سهام که با 100 دلار معامله می شود به این معنی است که شما در هر سهم 5 دلار ریسک می کنید ، در حالی که همان مبلغ برای معاملات سهام 1000 دلار 50 دلار می شود.

به عبارت دیگر ، درصد توقف کمی انعطاف پذیر تر از توقف دلار است. به جای استفاده از مبلغ دلار ثابت که برای هر تجارت اعمال می شود ، درصد از دست دادن توقف اندازه بازار را در نظر می گیرد.

3. از دست دادن توقف مبتنی بر نوسانات

از دست دادن توقف تنظیم شده نوسانات ، از اندازه گیری نوسانات استفاده می کند تا تصمیم بگیرد که سطح از دست دادن توقف باید باشد. از آنجا که نوسانات همیشه در حال تغییر است ، داشتن سطح توقف که بر اساس سطح نوسانات فعلی است می تواند از ارزش بسیار خوبی برخوردار باشد. بازارها می توانند تغییرات بزرگی در نوسانات را تجربه کنند و با در نظر گرفتن این موضوع می توانیم از قرار دادن ضرر توقف بیش از حد نزدیک یا خیلی دور از ورودی خودداری کنیم.

به منظور دانستن اینکه کجا می توان ضرر توقف را قرار داد ، بسیاری از معامله گران از شاخص متوسط دامنه واقعی استفاده می کنند. ATR شاخصی است که به سادگی دامنه هر نوار را اندازه گیری می کند ، و سپس به طور متوسط از DataPoints X-Latest ایجاد می کند. در اینجا می توانید ATR را که در یک نمودار اعمال می شود مشاهده کنید:

متوسط از دست دادن محدوده واقعی

همانطور که مشاهده می کنید ، هرچه نوسانات بالاتر باشد ، مقدار ATR بالاتر است. در آخرین خواندن در تصویر فوق ، می بینیم که ATR حدود 6 سال بود.

به طور معمول ، شما خواندن ATR را می گیرید و آن را 2-3 ضرب می کنید ، و سپس ضرر توقف را که از ورودی دور است تنظیم کنید. اگر قرار بود این کار را با مثال بالا انجام دهیم ، 6*3 = 18 می گرفتیم. از آنجا که محور y به دلار نشان داده شده است ، این بدان معنی است که ضرر توقف ما باید 18 دلار از ورودی قرار گیرد.

گروههای بولینگر

یکی دیگر از راههای عالی برای تعیین از دست دادن توقف مبتنی بر نوسانات استفاده از باند های بولینگر است.

گروههای بولینجر با بازگرداندن میانگین نوار X کار می کنند ، که از آن انحراف استاندارد (که به طور معمول توسط دو ضرب می شود) کم می شود و به آن اضافه می شود. این سه خط ایجاد می کند:

1. خط بالایی که انحراف 2 استاندارد بالاتر از میانگین متحرک قرار داده شده است
2. میانگین متحرک
3. خط پایین ، که 2 انحراف استاندارد زیر میانگین متحرک قرار داده شده است

در اینجا تصویری از باندهای بولینگر که به یک نمودار اعمال می شود

Bollinger Band Stop از دست دادن

بسته به نوع استراتژی که شما تجارت می کنید و ورود به آن در رابطه با باند های بیرونی است ، اینها می توانند به خوبی کار کنند تا سطح از دست دادن توقف را تعیین کنند.

به عنوان مثال ، اگر بازار در صعود قرار داشته باشد ، احتمالاً در مناطق بالاتر کانال باند بولینگر وارد می شوید. در این حالت ، گروه پایین ممکن است به عنوان یک سطح از دست دادن توقف عالی باشد!

4- از دست دادن توقف مبتنی بر زمان

توقف های زمان ممکن است به شدت در رده از دست دادن توقف قرار نگیرد ، اما بسته به نحوه استفاده از آنها ، قطعاً می توان از آنها برای محدود کردن ضررها استفاده کرد!

بسیاری از استراتژی های معاملاتی از منطق استفاده می کنند که در آن تجارت از طریق هدف سود خارج می شود ، یا از دست دادن توقف. این بدان معنی است که تا زمانی که بازار به ضرر توقف یا هدف سود نرسد ، می توانید برای مدت زمان طولانی در تجارت بمانید.

با این حال ، آنچه ممکن است با برخی از استراتژی ها پیدا کنید ، این است که لبه ای که در آن وارد شده اید ، مدت زمان طولانی تری که موقعیت را باز می کنید محو می شود. اگر اینگونه باشد ، اگر مدت زمان مشخصی از زمان ورود به آن سپری شده باشد ، می توان از تجارت خارج شد. از آنجا که لبه در حال محو شدن است ، این بدان معنی است که شما احتمالاً خودتان را با ضرر پس انداز می کنید!

5. از دست دادن توقف دنباله دار

ضررهای توقف دنباله واقعاً در گروهی از خود قرار دارند! در حالی که انواع دیگر ضررهای توقف که ما پوشش داده ایم ، سطح دقیق آنها را در زمان ورود به شما تعیین کرده اند ، یک ضرر توقف دنباله دار به طور مداوم سطح خود را تغییر می دهد و حرکات روند را دنبال می کند.

برای اینکه بدانید سطح خروج در هر لحظه در کجا باید باشد ، بیشتر اوقات یا از میانگین متحرک استفاده می کنید ، یا به سادگی از دست دادن توقف در پایین ترین یا بالاترین سطح X- کمتری قرار دهید. بیایید نگاهی به دو گزینه دیگر بیندازیم تا کمی واضح تر شود.

از دست دادن توقف

در تصویر ، می بینید که چگونه در ابتدای صعود وارد تجارت شدیم. از آنجا که هدف ما در اینجا این بود که هرچه بیشتر روند آینده را بدست آوریم ، تصمیم گرفتیم اجازه دهیم که میانگین متحرک به عنوان توقف دنباله ما عمل کند. به عبارت دیگر ، این نه تنها به یک توقف محافظ بلکه روش خروج ما نیز تبدیل شد.

با کمک میانگین متحرک ، ما موفق شدیم مقدار قابل توجهی از حرکت رو به بالا را بدست آوریم. این قیمت را به خوبی دنبال کرد ، و هنگامی که سرانجام میانگین متحرک را شکست ، این نشانه ما بود که صعود برای این زمان به پایان رسیده است و زمان آن رسیده است که سود ما را تحقق بخشیم.

بیایید نمونه ای روشن از دست دادن توقف توقف با استفاده از کمترین نزدیک دوره زمانی انتخاب شده ارائه دهیم. در این مثال ، مدت زمان 3 را تعیین خواهیم کرد و با کمک کانال های Donchian کمترین نزدیک را ردیابی خواهیم کرد.

از دست دادن توقف

همانطور که مشاهده می کنید ، سطح توقف با بسته شدن بالاتر بالاتر می رود. سپس ، هنگامی که صعودهای نزدیک به سه روز پایین ، از تجارت خارج می شویم.

ضررهای توقف توقف بیشتر با استراتژی های زیر مورد استفاده قرار می گیرد ، زیرا آنها روش خوبی برای ضبط حرکات بزرگ ارائه می دهند. روند در بازار می تواند برای مدت طولانی ادامه یابد و با استفاده از یک توقف دنباله دار ، شانس خود را برای متوقف کردن خیلی زود افزایش می دهید!

ترکیب ضررهای توقف

هنگامی که از برخی از انواع از دست دادن توقف استفاده می کنید ، اندازه از دست دادن توقف با بازار تغییر می کند. به عنوان مثال ، از دست دادن توقف مبتنی بر نوسانات با نوسانات بازار متفاوت است.

برای اینکه در تجارت بیش از حد ریسک نکنید ، باید محدودیت دلار را تعیین کنید که در کل تجارت اعمال شود. از آنجا که میزان ضرر توقف با شرایط فعلی بازار متفاوت است ، می توانید خود را در شرایطی پیدا کنید که بیش از حد خطر داشته باشید زیرا فاصله از دست دادن توقف بیش از حد شده است. در چنین مواردی ، ضرر متوقف کردن دلار برای اطمینان از اینکه تجارت هرگز بیش از حد سرمایه تجاری شما را به خطر نمی اندازد بسیار مهم است!

انواع مختلف سفارش از دست دادن توقف

صرف نظر از این که کدام نوع از دست دادن توقف را انتخاب می کنید ، باید بین دو سفارش از دست دادن توقف متفاوت انتخاب کنید. هر دو مزایا و معایب خود را دارند و بسته به آنچه می خواهید انجام دهید ، ممکن است یکی بهتر از دیگری باشد. بیایید آنچه را که هستند ، نحوه کار آنها و مزایا و معایب آنها را پوشش دهیم!

دستورات را متوقف کنید

سفارشات توقف سفارشاتی هستند که به محض رسیدن سطح توقف به سفارشات بازار تبدیل می شوند. سفارش بازار نظمی است که به سادگی با نزدیکترین قیمت موجود در بازار اجرا می شود. این بدان معنی است که شما به طور بالقوه می توانید در صورت تجارت در بازار نه چندان مایع ، در هنگام نوسانات زیاد ، به برخی از لغزش های بیش از حد پایان دهید.

سفارشات محدودیت را متوقف کنید

سفارشات محدودیت کمی پیچیده تر هستند و می توان گفت از دو بخش تشکیل شده است:

1. یک سفارش توقف ، که پس از رسیدن قیمت به یک سطح خاص فعال می شود
2. یک ترتیب محدود که ترتیب است که با دستور توقف فعال می شود

بنابراین ، آنچه اتفاق می افتد این است که شما یک سطح توقف را تنظیم کرده اید ، مانند یک توقف منظم. با این حال ، آنچه متفاوت است این است که پس از رسیدن به سطح توقف ، به جای سفارش بازار ، یک سفارش محدود ارسال می شود!

برای کسانی که نمی دانند سفارش محدودی چیست ، این سفارش است که فقط با قیمت محدود یا بهتر پر می شود. به عنوان مثال ، اگر قیمت حد شما 100 دلار باشد و می خواهید طولانی بروید ، سفارش محدود فقط با 100 دلار یا پایین تر پر می شود.

به عبارت دیگر ، هنگام استفاده از ترتیب محدودیت توقف ، باید هم سطح توقف و هم سطح حد را تعریف کنید. در اینجا تصویری از از دست دادن توقف به همراه سطح حد آن آورده شده است.

در صورتی که قیمت سطح توقف را لمس کند ، این امر باعث محدودیت ترتیب می شود. از آنجا که سطح حد در سطح توقف است ، این بدان معنی است که موقعیت شما در هر نقطه بالاتر از سطح حد بسته خواهد شد ، اما در زیر نیست.

این واقعیت که شما می توانید سطح حد و سطح توقف را سفارشی کنید ، به این معنی است که یک سفارش متوقف کننده توقف انعطاف پذیری اضافی زیادی را اضافه می کند. اگر تصمیم بگیرید که می خواهید از موقعیت خود خارج شوید ، در صورت افت بازار زیر سطح توقف ، اما آمادگی خروج زیر یک قیمت خاص را ندارید ، این می تواند بسیار عالی باشد. با استفاده از یک سفارش محدود می توانید اطمینان حاصل کنید که موقعیت شما با قیمتی پایین تر از سطح حد خود خارج نمی شود.

سفارشات را در مقابل توقف سفارشات محدود کنید

از آنجا که یک دستور توقف محدود با انعطاف پذیری بیشتر همراه است ، ممکن است فکر کنید که این انتخاب آشکار است. با این حال ، اگرچه سفارشات محدود به شما کنترل بیشتری بر معاملات خود می دهد ، اما ریسک اضافی نیز وجود دارد.

مثال خوب اگر امنیت در سقوط آزاد باشد. در چنین حالتی ، این احتمال وجود دارد که کل سفارش شما اجرا نشود. به عنوان مثال ، بیایید بگوییم که شما یک موقعیت باز داشتید که به سطح از دست دادن توقف رسید و ترتیب حد اجرا شد. اکنون فرض می کنیم که بازار قبل از پر شدن کل سفارش ، فراتر از حد حد شما قرار می گیرد. در این حالت ، قسمت های باقیمانده سفارش شما پر نمی شود تا زمانی که قیمت امنیت بار دیگر به سطح حد برسد و کارگزار شما قادر به یافتن خریداران مایل باشد.

با سفارش بازار ، شما تضمین می کنید که سفارش خود را اجرا کنید ، تا زمانی که بازار به طور عادی فعالیت کند. با این حال ، آنچه شما خطر می کنید این است که موقعیت های خود را در سطحی که نامناسب می دانید فروخته شود. به عنوان مثال ، اگر شما در حال ارسال سفارش بازار به یک بازار غیرقانونی و بی ثبات هستید ، ممکن است برای یافتن خریداران مجبور به قبول پایین تر شوید!

با این وجود ، شایان ذکر است که این مسئله به ندرت به بازارهای مایع تبدیل می شود!

با سفارشات روز و GTC مراقب باشید

هنگام برخورد با انواع سفارشات ، باید تصمیم بگیرید که چه مدت سفارش باید فعال باشد. سه نوع سفارش مختلف وجود دارد که معمولاً مورد استفاده قرار می گیرند:

1. سفارش روز - اگر زودتر پر نشده باشد ، تا پایان جلسه معاملاتی لغو می شود
2. سفارش GTC (خوب til لغو شده)-حتی اگر نام بیان کند که یک سفارش GTC فعال است تا زمانی که توسط معامله گر لغو نشود ، معمولاً پس از 30-90 روز به طور خودکار توسط کارگزار حذف می شود.
3. GTD ORDER (تاریخ خوب til) - این سفارش تا یک تاریخ مشخص که خودتان تصمیم بگیرید فعال است

هنگامی که از دست دادن توقف استفاده می کنید ، مهم است که تا زمانی که موقعیت باز داشته باشید ، از فعال بودن آن اطمینان حاصل کنید. این بدان معناست که یک معامله گر نوسان نباید از یک سفارش روزانه استفاده کند ، زیرا او چند روز تجارت را برگزار می کند. برعکس ، یک معامله گر روزانه نباید از دستور GTC یا GTD استفاده کند ، زیرا پس از بسته شدن جلسه معاملات هرگز هیچ موقعیتی را در اختیار نخواهد داشت!

بسیاری از سیستم عامل های معاملاتی به طور خودکار از این امر مراقبت می کنند ، اما هنوز هم خوب است که تفاوت بین این سه نوع سفارش را بدانید!

متوقف کردن ضرر و زیان در میانگین استراتژی های برگشت

استفاده از ضررهای توقف در تجارت یکی از مهمترین کارهایی است که می توانید برای محدود کردن ضرر و زیان خود انجام دهید. با اطمینان از اینکه یک تجارت واحد شما را به طور کامل پاک نمی کند ، شانس موفقیت خود را افزایش می دهید!

با این حال ، وقتی صحبت از برخی از انواع استراتژی ها می شود ، استفاده از ضرر متوقف می تواند آسیب بیشتری نسبت به خوبی داشته باشد. میانگین استراتژی های برگشت برخی از استراتژی هایی است که در آن اعمال می شود. برای درک اینکه چرا این امر است ، باید بفهمیم که معنا برگشت چیست.

در معاملات ، میانگین برگشت گرایش بازارها به انجام نوسانات خیلی بزرگ است که با وارونگی به میانگین دنبال می شوند. استراتژی هایی که از این گرایش استفاده می کنند ، راهبردهای میانگین برگشت نامیده می شوند و سعی می کنند چه زمانی بازار در هر دو جهت خیلی دور شده باشد.

حال اگر ما وارد یک تجارت متوسط معکوس شویم و انتظار داشته باشیم که بازار به آن تبدیل شود زیرا خیلی زیاد پیش رفته است ، هرچه بیشتر کاهش یابد ، احتمال اینکه واقعاً به وجود بیاید ، بیشتر می شود. بنابراین ، هنگامی که از دست دادن توقف ما برخورد کرد ، لبه حتی قبل از ورود ما قوی تر شده است. خروج در آن نقطه به هیچ وجه بهینه نیست!

از دست دادن در میانگین معکوس متوقف شوید

در معاملات ما معمولاً از ضررهای متوقف برای میانگین استراتژی های برگشت خود استفاده نمی کنیم. با این حال ، این بدان معنی نیست که ما بی پروا هستیم! از آنجا که ما به طور همزمان با 100 استراتژی تجارت می کنیم ، تنها تعداد معدودی از این استراتژی های معنادار است و به همین ترتیب خطر ما در سطح نمونه کارها نسبتاً محدود است.

خطرات احتمالی

وقتی خطرات ناشی از ضرر متوقف می شود ، به خصوص دو مورد وجود دارد که باید از آنها آگاه باشید.

شکاف های یک شبه

شکاف در بازار زمانی است که امنیت بالاتر یا پایین تر از آن است که جلسه قبلی را بسته کند.

شکاف در بازارها کاملاً متداول است و ممکن است برخی از افراد را از تمایل به حفظ موقعیت های خود در یک شبه باز دارد.

خطر اصلی شکاف ها این است که امنیت ممکن است فراتر از حد ضرر شما باشد. به عنوان مثال، اگر برای سهامی که در قیمت 121 دلار بسته شد، 120 دلار توقف ضرر داشتید و روز بعد با قیمت 110 دلار باز شد، توقف ضرر شما نمی تواند ضرر شما را محدود کند. بسته به اینکه از دستور توقف ضرر یا توقف ضرر استفاده کرده اید، دو اتفاق می تواند بیفتد.

1. سفارش توقف: سفارش بازار در باز بار ارسال می شود. این بدان معنی است که شما از معامله خارج می شوید، اما بسیار پایین تر از سطح توقف خود.
2. سفارش محدودیت توقف: اگر سطح حد بالاتر از 110 دلار تعیین شده باشد، شما از موقعیت خارج نخواهید شد، مگر اینکه بازار مجدداً از حد مجاز عبور کند.

همانطور که می بینید، تأثیر هر دو نوع سفارش می تواند کاملاً جدی باشد و شما را در معرض خطر متحمل شدن ضررهای بسیار بزرگتر از آنچه پیش بینی می کردید قرار دهد!

تنظیم Stop Loss خیلی محکم

نه تنها با استراتژی‌های بازگشت متوسط است که جلوی ضرر را می‌گیرد به عملکرد آسیب می‌زند. بسیاری از استراتژی‌های معاملاتی، اگرچه برای همه صدق نمی‌کنند، اما با توقف ضرر عملکرد بدتری دارند. حتی اگر در فاصله معقولی از ورودی قرار گیرد.

با این حال، آنچه مشهود است این است که اگر استاپ ضرر خیلی محکم تنظیم شود، می‌توان همه استراتژی‌ها را خراب کرد. بازارها در یک خط مستقیم از نقطه A به نقطه B حرکت نمی کنند، و به این ترتیب باید نوسانات تصادفی را در نظر بگیرید و اطمینان حاصل کنید که توقف های شما خیلی زیاد نیست.

برای اینکه بفهمید کدام فاصله استاپ ضرر برای استراتژی معاملاتی شما بهینه است، توصیه می کنیم از بک تست استفاده کنید!

توقف ضرر در سطح نمونه کارها و استراتژی

آنچه در این مقاله به آن پرداختیم عمدتاً داشتن توقف ضرر در سطح استراتژی است. با این حال، آنچه مسلماً به همان اندازه مهم است، داشتن توقف ضرر در سطح پرتفوی است! منظور ما این است که شما باید نوعی مکانیسم محافظتی داشته باشید که با عبور از یک آستانه معین، وارد عمل شود. چنین اقدام محافظتی می تواند کاهش اندازه معاملات شما باشد یا شاید برای مدتی معامله را به طور کامل متوقف کنید.

در دوره تجارت الگوریتمی خود، این را به طور کامل پوشش می دهیم! در اینجا می توانید اطلاعات بیشتری در مورد معاملات الگوریتمی بخوانید

Stop Loss Hunting چیست؟

توقف شکار یک استراتژی است که توسط معامله گرانی که به دنبال استفاده از این واقعیت هستند که بسیاری از سفارشات توقف ضرر در همان سطوح قرار می گیرند، استفاده می شود. هنگامی که چنین سطحی نفوذ کرد، موجی از دستورات توقف ضرر به بازار وارد می شود و متعاقباً نوسانات را افزایش می دهد و بازار را پایین می آورد.

معامله‌گران ممکن است سعی کنند از افزایش نوسانات که به آنها تنظیمات بیشتری را ارائه می‌دهد سود ببرند، یا سعی کنند افت را بخرند و در بازار بازگشت پول نقد کنند.

نتیجه

ضررهای توقف در معاملات حیاتی هستند. آنها به محدود کردن ریسک کمک می کنند و نباید توسط هیچ معامله گر نادیده گرفته شود. با وجود این، مواردی وجود دارد که اجرای توقف ضرر ممکن است بهترین ایده نباشد. معاملات بازگشتی متوسط چنین شکل معاملاتی است که در آن توقف ضرر می تواند بیشتر از اینکه مفید باشد ضرر داشته باشد!